海力士内部会议曝猛料内存缺货潮要熬到2028 玩家集体躺枪 AI芯片却笑麻了

麻薯滑芝士 · 发表于 6 小时前

哎呦我去，家人们，今天可是2025年12月14号，星期天啊！本来该舒舒服服躺平刷剧的日子，但科技圈又扔出一个大瓜，直接把咱们数码发烧友和游戏玩家的周末给整不会了。事情是这样的，那个内存界的超级大佬——SK海力士，最近关起门来开了个内部会。你猜怎么着？会议内容一漏风，好家伙，简直是给全球数不清的装机佬和主机玩家塞了一颗又硬又苦的“定心丸”，不对，是“扎心丸”。他们拍着胸脯（也可能是捂着良心）预测：市面上那些咱们装电脑、买游戏机用的普通内存条，什么DDR5啊DDR4啊，显卡上的GDDR6、GDDR7，还有笔记本手机里那种LPDDR5x、LPDDR6，总之就是所有你能在消费级电子产品里找到的“大路货”DRAM，它的供应紧张、缺货状态，得他娘的持续到2028年！没错，不是今年明年，是得熬到2028年，感觉下次换装备得是“三年之约”了。

这意味着啥？简单粗暴一句话：未来这几年，咱想给电脑升个级、给PS6或者新Xbox（如果那会儿出了的话）配足弹药，可能得做好“大出血”的心理准备。价格往上蹿一蹿，那都是基本操作。SK海力士这话可不是空穴来风，人家是掐着供应链的脖子算的账。他们说，现在各家内存芯片商的库存都快见底了，但这次，他们不打算像以前那样，市场一喊饿就立刻撸起袖子猛扩产、拼命造了。这路子一改，可就跟过去十几年内存行业的“传统艺能”彻底说拜拜了。以前是啥样？市场需求一涨，三星、海力士、美光这几个大佬就疯狂盖厂增加产能，然后价格慢慢稳住甚至下跌。但现在，这老剧本被撕了。

为啥突然这么“硬气”？因为人家找到更香的大蛋糕了。这里就要划重点了，这个会议里有个特别“骚”的转折点：SK海力士特意强调，上面说的这个“缺货到2028”的悲惨预言，唯独对他们家最顶尖、最时髦的两个宝贝疙瘩不适用！这俩宝贝就是HBM（高带宽内存）和SOCAMM（一种高级封装内存）。这俩兄弟不但不会缺货，反而还要开足马力、加大产能拼命生产。为啥？因为它们现在可是AI时代的“当红炸子鸡”，专供那些吃电狂魔——AI训练芯片（比如各种顶级GPU）和服务器。AI这辆狂飙的火车，拉货（内存）的需求比咱们普通玩家装台游戏PC要凶猛不知道多少倍。所以，整个DRAM供应链的养分，现在都明显在往HBM和SOCAMM这边倾斜，普通消费级内存？唉，暂时靠边站站，喝点汤吧。

为了伺候好这些“AI贵族”，SK海力士可是下了血本。他们最近已经开始哐哐地安装更多的EUV（极紫外光刻）机器，这些造价吓死人的宝贝疙瘩，估计在未来几个季度就能陆续上岗干活。听说他们的计划是在未来两年里，足足装上20台Low-NA EUV光刻机！所有这些新装备，清一色都是为HBM内存和那些高端存储解决方案准备的。结果就是，就算SK海力士的DRAM总产能有所扩大，这些新挤出来的“奶”也一滴都流不到普通DDR5、GDDR6这些“平民”产品的嘴里。全部，注意是全部，都要优先喂给数据中心里那些嗷嗷待哺的“AI土豪”客户。

不过，这场“舍弃平民、专供贵族”的戏码，也不是所有内存厂商都在跟着唱。SK海力士的老对手三星，据说就在打不一样的算盘。他们正在琢磨，把一部分原本生产HBM的产能，调整回来生产咱们普通电脑手机用的“大路货”DRAM，好歹应应急，满足一下市场需求。看来大佬们也开始各有各的小九九了。

这事儿咱得往深了唠唠背景，不然容易懵。内存这行业，历来就跟坐过山车一样，周期起伏贼刺激。一会儿产能过剩价格血崩，一会儿工厂起火（或者停电）价格飞天。但这次，感觉底层逻辑有点变了。驱动周期的“看不见的手”，从过去的手机、PC换机潮，变成了现在全球疯狂的AI军备竞赛。AI服务器对HBM这种高性能内存的需求，简直是个无底洞。一片顶级AI显卡可能就得配上好几颗HBM，这消耗速度，是普通电脑内存条能比的吗？所以啊，对SK海力士来说，这账算得门儿清：同样的生产线，生产利润更高的HBM赚得盆满钵满，干嘛还要费力不讨好地去大量增产利润薄的普通内存呢？商业选择，无可厚非，但就是苦了咱们这些等内存降价装机的“等等党”了。

再说说HBM到底是个啥玩意儿，为啥这么金贵。你可以把它想象成内存里的“超级跑车”，它不是像普通内存条那样插在主板上的，而是通过一堆超级细小的导线，直接“叠罗汉”一样堆叠在GPU芯片的旁边，距离极近，所以传输数据的速度快到飞起，带宽巨大，特别符合AI计算那种需要海量数据瞬间吞吐的暴脾气。而SOCAMM呢，也是一种高级封装形式，可以简单理解成把内存和处理器封装得更紧密，性能更强。这些东西，才是现在科技巨头们砸钱不眨眼也要抢购的硬通货。

所以，总结一下SK海力士这个内部会议给咱们传递的信号吧：至少到2028年，别指望电脑内存、显卡显存这些“家常菜”的价格能回到过去那种“白菜价”的美好时代了。供应紧张会是常态，价格嘛，你们懂的。而这场“缺货潮”的背后，是整个半导体产业资源在AI浪潮下的剧烈重组与倾斜。咱们普通消费者和玩家，某种程度上算是被动“躺枪”了。而AI芯片及其专用内存，正躺在风口上吃到撑。

未来咋办？要么咬咬牙早点入手，要么就真的当个“等等党”，和2028年有个约会。或者，期待一下三星这样的玩家能多匀出点产能来救救市。不过啊，这芯片行业的风向变得比网红带货的款式还快，谁知道明天又会冒出啥黑科技或者新变化呢？咱们啊，就一边捂紧钱包，一边嗑着瓜子继续围观这场大戏吧。